确保供应链金融成功的十条建议

供应链金融（SCF）可以而且也应该成为一股有积极促进作用的力量，确保所有供应商（无论其规模大小）都能获得急需的流动性，并满足链主企业的目标。

然而，许多供应商，特别是中小企业，难以获得必要的周转资金，而链主企业缺乏建立或扩大这些方案的动力。

以下有针对链主企业在供应链金融方面的五条建议和针对准备寻求供应链金融服务的供应商的五条建议，以确保SCF发挥其加速增长的潜力并巩固强大的供应链。

与许多行业一样，贸易融资具有一系列令人眼花缭乱的首字母缩略词和命名约定，因此值得花点时间清楚地阐明SCF的含义。

SCF也可以称为“反向保理”，“供应商融资”或“应付账款融资”，SCF的“融资”通常与SCF“计划”互换使用。在某些情况下，“动态折扣”也可能是适当的解决方案。

无论使用何种命名约定，SCF都具有以下共同特征：

▪链主企业（“主力公司”）建立并运营SCF服务

▪供应商将被邀请到指定的系统，以便提前支付批准的未付发票

▪资金通常由银行或其他投资者提供

▪SCF的交易通常通过第三方技术服务提供商（或金融科技公司）提供的金融系统交付

▪SCF服务应该对供应商和链主企业互惠互利：供应商能够管理其营运资金，并根据链主企业的借贷成本获得更便宜的资金，这对中小企业供应商尤其重要；同时链主企业提高了供应链弹性、财务目标和ESG绩效

给链主企业考虑供应链金融的五个建议，几十年来，人们一直知道建立有弹性的供应链的重要性，但COVID-19的影响凸显了重新评估现代供应链结构和重新构想供应链（包括供应商关系）的必要性，这五个技巧是建立或扩展SCF程序的良好起点。

1.确定计划目标

与公司战略相一致的明确定义的目标对于确保交付适当的结果至关重要。

SCF计划只是全公司融资和风险战略的一部分，因此必须明确预期可交付成果，以调整预期并证明实施或扩展计划所需的时间和精力是合理的。

目标可能包括通过延长付款期限、将供应链弹性嵌入关键供应商或实现ESG目标来交付目标应付账款周转天数（DPO）。

链主企业还应考虑他们对会计披露的立场，以及他们如何解释准则制定机构最近更新的指南。

2.确保全业务的利益相关者参与

虽然SCF的通常可以由公司的财务主导，但重要的是要认识到实施和扩展SCF计划的跨职能性质以及重要性。

因此采购、IT、风险、法律、财务和运营方面的早期和持续参与至关重要。

在与资助者和技术服务提供商合作时，由来自各个模块的代表组成的项目团队（包括明确的问责制）运作良好。同一团队还可以监督供应商参与度，以确保消息传递和成功实施的一致性。

3.积极支持寻求SCF服务的供应商

鉴于链主企业建立SCF计划需要花费大量时间和精力，成功应由使用该服务的供应商的数量和程度来定义，这一点至关重要。

虽然可能已经与主要供应商进行了早期接触，但需要将资源用于方案的推出，包括启动、教育、培训和持续支持。

其中许多活动将由技术服务提供商和资助者运营或支持。链主企业应根据商定的KPI监控进度，始终考虑供应商的反馈。

4.回顾不断变化的外部环境

如前所述，建立或扩展SCF计划需要任何链主企业投入大量时间。虽然SCF计划应被视为中长期承诺，但对相对收益的持续评估至关重要。

全球市场的宏观经济波动和持续的地缘政治不确定性意味着链主企业应该提醒自己制定计划的最初目标和可交付成果，以确保它们保持相关性。

区域叠加通常有助于将“本地”问题与计划目标和供应商需求进行三角测量。

5.协调实体供应链和金融供应链

随着公司努力将供应链弹性嵌入全球运营中，SCF计划可以支持实际供应链运作和金融供应链的协调。

虽然在岸或近岸可能会带来一些弹性，但许多链主企业的跨大洲的供应链是不可避免的。

因此有些“小型”供应商合作的考核在经济或财务状况上可能看起来并不稳健，但超越财务进入实体供应链来审视双方的合作，将确保SCF计划与供应链运作更加强有力的一致性。

6. 哪些链主企业运行SCF计划？

供应商经常被忽视的活动是询问客户（链主企业）是否已经（或计划实施）SCF计划。这是一个重要而简单但经常被忽视的对话。

了解哪些链主企业提供SCF计划以及该计划背后的条款有助于规划营运资金策略并加深客户关系。

7.供应链金融是适合的解决方案吗？

就像链主企业应该清楚他们的SCF目标一样，供应商也需要批判性地考虑SCF是否是最佳选择。

应同时考虑财务和非财务因素，包括商业关系、所提供货物/服务的利润率以及获得资金的相对成本。

供应商还应注意，他们无法控制链主企业是否选择继续或扩展SCF计划。

8.使用SCF是否优化了营运资金？

专注于管理和优化营运资金是大多数供应商的日常活动。SCF在多大程度上可以为供应商提供最佳解决方案，这将取决于：

易于获得营运资金：许多中小企业供应商发现很难获得资金，这个问题在未来几个月是否会恶化。营运资金成本：在许多情况下，供应商可以通过SCF以低于其他方式的成本获得资金。因此，供应商应考虑SCF计划的相对优点。

9.如何最大化利用SCF

技术进步大大缩短了开展SCF合作所需的时间并改进了流程。SCF提供商现在经常以非常有效的方式加入许多的供应商，从而提供出色的客户体验。

因此，供应商应考虑与建立自己的营运资金系统（例如，发票融资工具）相比，他们需要加入多少SCF计划来满足自己的营运资金需求。

虽然具体情况各不相同，但对于许多供应商来说，将自己的营运资金设施与SCF相结合可以提供最佳解决方案。

10.哪种解决方案提供最大的灵活性？

SCF在过去五年中发生了重大变化。除了简单地提供早期融资（SCF和发票融资都提供）之外，平台和软件集成的发展意味着SCF现在可用于帮助供应商进行现金流预测。

结语

在“供应链金融”的融资模式下，处在供应链上的企业一旦获得银行的支持，资金一旦注入企业，也就等于进入了供应链，从而可以激活整个“链条”的运转；而且借助银行信用的支持，还为中小企业赢得了更多的商机。